Edouard III, le fils d'Isabelle, a ceint la couronne d'Angleterre après l'assassinat de son père, Edouard II. Il fait immédiatement arrêter et pendre le commanditaire du régicide, lord Mortimer, et remet de l'ordre dans le royaume. En France, Charles IV le Bel succède à Philippe le Long. Mais le nouveau souverain ne vivra pas assez longtemps pour voir son épouse mettre au monde son héritier. Après ce drame royal, Philippe de Valois songe à la régence. Mais, devant la dépouille du roi, l'évêque anglais Orleton vient la revendiquer au nom d'Edouard III, pour la reine Isabelle, soeur du défunt souverain et fille de Philippe le Bel...