Né à Palerme, Cagliostro a été enlevé très jeune par des gitans. Des années plus tard, la femme qui l'a élevé est pendue. Tenant le vicomte de Montagne pour responsable de sa mort, Cagliostro jure de causer sa perte. Il se rend en France et utilise ses grands pouvoirs d'hypnotiseur pour assouvir sa vengeance..